GuarantCo fournit à First Finance une garantie de prêt pour faciliter l’accès à des logements abordables au Cambodge

  • Date d'écriture
  • décembre, 2022

  • Première transaction de GuarantCo au Cambodge
  • Premier prêt social commercial vérifié à l’échelle internationale pour le Cambodge

GuarantCo provides First Finance with a loan guarantee to finance affordable housing in Cambodia

GuarantCo, société membre du Private Infrastructure Development Group (PIDG), et Cargill Financial Services International ont fourni une solution de financement d’environ 7 millions de dollars US à First Finance, un organisme de microfinancement cambodgien. Grâce à cette garantie, First Finance est en mesure d’offrir le financement nécessaire qui permettra aux ménages à revenus faibles et moyens du pays d’accéder à des logements abordables. Sous réserve de certains critères, notamment les conditions du marché, le montant total de la facilité pourrait être porté à environ 22 millions de dollars US au cours des deux prochaines années.

Il s’agit de la première transaction de GuarantCo au Cambodge et du premier prêt social dans ce pays. First Finance s’est engagée à s’assurer que le produit du prêt sera géré et utilisé conformément à son cadre de financement social, lui-même basé sur les principes de prêts sociaux de la Loan Market Association pour lesquels Moody’s a fourni un avis de deuxième partie (Second Party Opinion ou SPO).

La transaction devrait soutenir 470 nouveaux prêts environ, destinés principalement aux ménages à revenus faibles ou moyens. Elle permettra à First Finance de proposer un financement sur 7 ans, son premier d’une telle durée, à une échelle et à un coût de financement inférieur qu’il n’aurait été possible sans l’intervention de GuarantCo.

First Finance est le seul organisme de microfinancement au Cambodge dont les activités s’orientent uniquement sur l’octroi de prêts hypothécaires à long terme aux ménages à revenus faibles et moyens souhaitent acquérir un logement à un prix abordable. La solution de crédit contingent de GuarantCo vise à combler les besoins de ce segment nettement mal desservi et sous-exploité. Elle contribue ainsi à offrir des prêts immobiliers à plus long terme à la population non bancarisée du Cambodge.

Répondant à l’Objectif de développement durable 11 (Faire en sorte que les villes et les établissements humains soient ouverts à tous, sûrs, résilients et durables), cette transaction appuiera l’accès à des logements abordables, sécurisés et salubres au Cambodge. En outre, en 2022, les femmes représentaient plus de 60 % des bénéficiaires des prêts du portefeuille de First Finances. Cette transaction qui vise à renforcer l’autonomie des femmes et à leur offrir davantage de possibilités devrait suivre une tendance similaire.

Une subvention de PIDG Technical Assistance (PIDG TA) a également été approuvée. La subvention de TA a couvert les coûts associés à l’examen SPO par Moody’s des références sociales de First Finance, notamment son cadre de financement social et la façon dont ce dernier s’aligne aux principes de prêts sociaux de la Loan Market Association et à ceux des obligations sociales de l’Association internationale des marchés de capitaux.

Layth Al-Falaki, PDG de GuarantCo, a déclaré :

« Nous sommes ravis d’avoir conclu notre première transaction au Cambodge et ainsi d’aider First Finance à fournir aux ménages à revenus faibles et moyens du pays le financement nécessaire pour accéder à des logements abordables.  Nous espérons que cette transaction innovante permettra de mieux faire connaître les garanties de prêt et les solutions de prêt à plus long terme au Cambodge. En fin de compte, cela devrait susciter une plus grande volonté d’accorder des solutions de financement par emprunt à des institutions similaires et ainsi développer les marchés de capitaux au Cambodge. »

Sim Senacheert, PDG de First Finance, a ajouté :

« Cette garantie de prêt démontre non seulement la capacité de First Finance à étendre ses activités pour répondre aux besoins du marché, mais révèle la crédibilité et la fiabilité que nous avons établies avec le public et les investisseurs locaux et internationaux. First Finance est engagée à utiliser la garantie de prêt de GuarantCo pour fournir à environ 470 ménages à revenus faibles ou moyens du Cambodge le financement nécessaire pour accéder à des logements abordables, et améliorer leur qualité de vie. En étant propriétaires de leur propre logement, les familles accèdent à des conditions de vie plus salubres et saines et sont en mesure de consacrer du temps et de l’énergie sur d’autres aspects de leur vie. Les enfants ont accès à des équipements sanitaires et de l’eau potable préservant ainsi leur santé, ils peuvent étudier, et les femmes ont la possibilité de commencer une activité commerciale ou un emploi. »

NOTES TO EDITORS

Le financement du logement fait partie du plan de développement national du Cambodge. Pour réaliser les objectifs de la politique nationale en matière de logements à prix modérés, il faudrait construire 55 000 nouveaux appartements chaque année.

 

Le marché des prêts immobiliers de First Finance représente environ 1 % (soit 23 millions de dollars US) du total du marché potentiel des logements abordables (soit 2 milliards de dollars US) dans les trois principales régions dans lesquelles First Finance exerce actuellement ses activités.

À propos de GuarantCo

GuarantCo mobilise des investissements du secteur privé en devises locales destinés à financer des projets d’infrastructure et soutient le développement de marchés financiers dans les pays à plus faibles revenus à travers l’Afrique et l’Asie. GuarantCo est une société membre du Private Infrastructure Development Group (PIDG) financée par les gouvernements du Royaume-Uni, de la Suisse, de l’Australie et de la Suède par le biais du PIDG Trust, des Pays-Bas par l’intermédiaire de la FMO et du PIDG Trust, de la France par le biais d’une facilité de crédit, et par Affaires mondiales Canada par le biais d’une contribution remboursable. GuarantCo est notée AA- par Fitch et A1 par Moody’s. Les activités de GuarantCo sont gérées par GuarantCo Management Company, une société de Cardano Development. www.guarantco.com

À propos du PIDG

Le Private Infrastructure Development Group (PIDG, Groupe de développement des infrastructures privées) est un investisseur et promoteur de projets d’infrastructure qui mobilise des investissements du secteur privé dans des infrastructures inclusives et durables de l’Afrique subsaharienne et de l’Asie du Sud et du Sud-Est. Les investissements du PIDG favorisent le développement socio-économique dans le cadre d’une transition juste vers une économie à zéro émission, de la lutte contre la pauvreté et d’une contribution aux Objectifs de développement durable (ODD). Le PIDG réalise ses ambitions dans le respect de ses valeurs d’opportunité, de responsabilité, de sécurité, d’intégrité et d’efficacité. Depuis 2002, le PIDG a soutenu 190 projets d’infrastructure jusqu’à leur bouclage financier et a fourni à près de 220 millions de personnes l’accès à des infrastructures de qualité. Le PIDG est financé par les gouvernements du Royaume-Uni, des Pays-Bas, de la Suisse, de l’Australie, de la Suède et de l’Allemagne, ainsi que par la Société financière internationale. www.pidg.org

À propos de First Finance

First Finance est un organisme de microfinancement du Cambodge, et la seule institution financière du pays, dont les activités s’orientent uniquement sur l’octroi de prêts hypothécaires à long terme aux ménages à revenus faibles et moyens souhaitent acquérir un logement à un prix abordable. La société se concentre sur la fourniture de prêts immobiliers et d’amélioration résidentielle à long terme aux ménages cambodgiens à revenus faibles et moyens qui n’ont pas ou très peu accès à des services financiers officiels en matière de logement. La plupart des banques commerciales du pays réservent leurs services aux citoyens plus aisés. www.firstfinance.com.kh/